PERFORMANCE MEASUREMENT AND MANAGEMENT PRACTICES IN SMES: THE KEY ROLE OF HRM

The thesis investigates the performance measurement and management (PMM) practices in manufacturing small and medium enterprises (SMEs) with particular attention paid to human resource management (HRM). The literature widely describes HRM as one of the most significant factors contributing to the successful outcome of PMM practices. In fact, “what we measure and how we use these measures appear to have an impact on the engagement of people and, ultimately, performance” (Bititci 2015). An efficient and effective performance measurement and management requires a high consideration of the relationship with the human resource management. However, although the link between PMM and HRM is recognized as essential to the effective design and implementation of holistic PMM practices, no scholars or practitioners have developed a holistic view that takes a dual approach, equally based on both the PMM and HRM literature. Using a systematic literature review the thesis investigates these two sets of literature and identifies three main specific research gaps, which include the need for understanding of performance measurement and management practices highlighted in both the PMM and HRM literature, the relevance of these practices in manufacturing SMEs and their evolutionary paths. In order to contribute to these research gaps, the overall aim of this thesis is to improve current knowledge concerning PMM and HRM. Firstly, the thesis investigates the relationship between both the PMM and HRM literature to identify the main PMM practices and how these practices evolve in the literature. Then, a deep empirical study analyses these practices in leading companies paying particular attention to small and medium enterprises. The thesis is organized into five main phases. Firstly, it provides a preliminary understanding of the relationship between both the PMM and HRM literature through a quantitative review (Chapter 4). It determinates the main publications’ trends, the structure and the evolution of the link between the PMM and HRM literature. In particular, the first phase identifies a growing relevance of PMM and HRM studies. In the last 10 years, the number of papers has increased by 220%, the volume of citations has grown by 540% and numerous new countries have entered into the PMM and HRM research scenario. Secondly, the thesis identifies the main PMM practices emerging studying the intersection of PMM and HRM literature by a qualitative literature review (Chapter 4). It also shows the evolutionary path of PMM practices, the definition of a conceptual framework based on measurement and management practices, and the significant increase of studies on PMM practices in the last 10 years. Thirdly, the thesis investigates a leading small and medium enterprise by a longitudinal case study (Chapter 5). Through the conceptual framework previously identified, it shows that the company has progressively increased the maturity of its PMM practices following almost the same evolutionary path as that of the investigated literature. Moreover, the firm shows relevant growth in informal performance sharing, often based on the use of innovative technology. Fourthly, it investigates three leading SMEs, which have advanced performance measurement and management practices (Chapter 6). Once again, it shows a relevant increase in the adoption of the PMM practices previously identified in the both the PMM and HRM literature. In this way, the main academic contributions include the identification of a conceptual framework useful to investigate PMM practices and the evolutionary path of these practices. In turn, this study supplies a contribution to practitioners in the definition of innovative performance measurement and management practices useful to small and medium enterprises.

La tesi studia le pratiche di Performance Measurement and Management (PMM) dando particolare attenzione al collegamento tra le pratiche di PMM e la Human Resource Management (HRM). La letteratura descrive la HRM come uno dei fattori più significativi che contribuisce al successo delle pratiche di PMM. Infatti, queste pratiche agiscono sul coinvolgimento delle dipendenti e, successivamente, sulle prestazioni organizzative. Così, una efficiente ed efficace misurazione e gestione delle prestazioni richiede un'attenta considerazione della gestione delle risorse umane (Bititci 2015). Tuttavia, sebbene il collegamento tra PMM e HRM è riconosciuto essenziale per un efficace design e implementazione delle pratiche di performance measurement and management, la letteratura sul tema non ha ancora sviluppato un approccio olistico basato su entrambe le discipline. La tesi analizza gli studi proposti dai due filoni di ricerca adottando un approccio sistematico qualitativo e quantitativo. Grazie a tale revisione della letteratura, vengono identificati i principali “research gaps”: la mancanza di un framework con le principali pratiche di PMM emergenti dal collegamento tra i due filoni di studio caratterizzanti PMM e HRM e l’assenza dei trend evolutivi di queste pratiche nelle Piccole e Medie Imprese (PMI) manifatturiere. Al fine di contribuire ai “research gaps” sopraindicati, la tesi studia la relazione tra le letterature di PMM e HRM identificando un framework con le principali pratiche di PMM. Successivamente, un’approfondita analisi empirica analizza le pratiche emerse dalla letteratura in un gruppo significativo di PMI innovative. Lo scopo delle tesi, quindi, è di migliorare la conoscenza riguardante il collegamento tra la Performance Measurement and Management e la gestione delle risorse umane nelle pratiche di misurazione e gestione delle prestazioni. La tesi è organizzata in 5 fasi. La prima fase fornisce una preliminare comprensione della relazione tra le due discipline attraverso un’analisi quantitativa della letteratura (Capitolo 4). Essa analizza il trend delle pubblicazioni scientifiche, la struttura e l’evoluzione del collegamento tra le letterature della PMM e della HRM. I risultati della prima fase mostrano una relazione sempre più importante. Infatti, negli ultimi 10 anni questa letteratura ha visto crescere il numero di articoli (+220%), le citazioni (+540%) e i paesi interessati all’argomento. La seconda fase identifica le principali pratiche di performance measurement and management presenti nell’intersezione tra le due letterature attraverso una revisione qualitativa (Capitolo 4). Essa mette luce un nuovo “conceptual framework” basato sulle pratiche di PMM emerse dalla revisione delle due letterature. Inoltre, questa fase identifica l’evoluzione di queste pratiche all’interno della letteratura analizzata. La terza fase analizza una piccola e media impresa innovativa attraverso uno caso studio longitudinale (Capitolo 5). I risultati di questa analisi mostrano che l’azienda ha progressivamente aumentato l’uso delle pratiche di PMM identificate durante la revisione della letteratura. Inoltre, l’azienda mostra una gestione delle prestazioni basata su una condivisione informale degli indicatori di prestazione, supportata dall’uso di nuove tecnologie. La quarta fase studia tre PMI con avanzate pratiche di PMM (Capitolo 6). Come il precedente caso studio, le aziende mostrano un incremento rilevante dell’adozione delle pratiche di PMM evidenziate dalla revisione della letteratura. Concludendo, il principale contributo accademico è l’identificazione di un “conceptual framework” utile ad identificare l’evoluzione delle pratiche di performance measurement and management. Il principale contributo alle aziende è la definizione di innovative pratiche di misurazione e gestione delle prestazioni utili a piccole e medie imprese.